MENU

Часть 3. Инвестиционный портфель.
Инвестиционный портфель - это набор финансовых инструментов, составленный в определенной пропорции, которые приносят инвестору доход. Портфель каждого отдельного инвестора уникален и неповторим, так как зависит от многих параметров, таких как: уровень склонности к риску, ожидаемая доходность, а также личные предпочтений и психология инвестора и т.д.

Структура любого инвестиционного портфеля, как правило, должна состоять из четырех частей, каждая из которых выполняет определенные цели в поддержании устойчивого финансового состояния. 

Итак, давайте разберем, из чего состоит хорошо и правильно составленный инвестиционный портфель:

1. Резервная часть. У каждого в жизни могу возникнуть всякого рода непредвиденные ситуации, когда вдруг срочно нужны деньги (причем сумма может превышать ваш ежемесячный доход), например: увольнение с работы, болезнь, ремонт автомобиля или внеплановый ремонт квартиры и т.д. Именно для таких случаев и нужна резервная часть портфеля, т.е. необходимо иметь резерв наличных денег на непредвиденные траты.

В зависимости от того, женаты вы (замужем) или нет, есть ли у вас дети, сумма этой части портфеля у каждого будет разная. В среднем, это будет сумма ваших 3-6-ти месячных расходов, т.е. сколько вы тратите в месяц умножьте на диапазон от 3 до 6, и получите сумму, которую вам необходимо иметь в резервной части вашего портфеля. 

Эта часть вашего портфеля должна обладать двумя важными свойствами: надежностью и ликвидностью. Надежность нужна, чтобы в любой момент получить сумму не меньше той, которую вы вложили, а под ликвидностью подразумевают возможность быстро и без проблем воспользоваться деньгами для покрытия непредвиденных трат. 

Для данной части портфеля идеально подходит банковский депозит, с возможностью досрочного пополнения и снятия, без потери процентов. Безусловно, проценты по этому депозиту будут меньше, чем по обычному, но в данном случае мы не преследуем цель заработать. Нам важно, чтобы мы быстро и "безболезненно" получили свои деньги, когда это потребуется. 

2. Страховая часть. Данная часть портфеля необходима для защиты вас и вашей семьи от крупных неприятностей, таких как потеря трудоспособности, болезни или непредвиденной смерти. Страховая часть портфеля является необходимой для тех, кто является главным кормильцем семьи. Имея страховую защиту, вы сможете не волноваться за свою семью, если, не дай Бог, с вам что-то случится. 

Главным инструментом страховой части является полисы накопительного страхования жизни и здоровья, которые предоставляют страховые компании.

Ежегодные страховые взносы у каждого человека будут разными, т.к. на это влияют ряд разных факторов, таких как: состояние вашего физического здоровья, образ жизни и т.д. Определитесь с необходимым размером страхового покрытия, а затем проанализируйте, сможете ли вы вносить выбранные страховые взносы.

3. Пенсионная часть. Эта часть портфеля должна обеспечить вам достойную и безбедную старость после того, как вы выйдете на пенсию. Причем, под "уходом на пенсию" подразумевается полное прекращение активной трудовой деятельности по зарабатыванию денег, т.е. когда вы начинаете просто путешествовать или как-то по другому проводить свою жизнь.

Глядя на наших пенсионеров и понимая, как о них заботиться наше государство, я уверен, что ни у кого не вызывает сомнения, что о своей пенсии необходимо позаботиться самостоятельно. Для этого необходимо постоянно откладывать часть вашего доходов и инвестировать их в консервативные финансовые инструменты. 
Эти деньги вы не должны трогать ни при каких обстоятельствах - только при выходе на пенсию.

Так как срок накопления данных вложений может быть очень большим (от 10 до 30 лет и выше), то инструменты должны быть максимально надежными и с гарантиями сохранности капитала. Обычно, для этих целей можно использовать, или полисы накопительного страхования, или негосударственные пенсионные фонды.

Сумма средств, которую необходимо ежемесячно откладывать для ваших пенсионных накоплений, можно посчитать следующим образом: какой необходимый ежемесячный доход вам нужен после выхода на пенсию умножить его на 150 (надежный вклад под 8% годовых), вы получите сумму, необходимую к концу срока. Разделите ее на количество лет до планируемого выхода на пенсию и получите сумму ежемесячных отчислений.

4. Инвестиционная часть. Это основная и бОльшая часть портфеля, в котором будет накапливаться ваш капитал. Как правило, инвестиционная часть портфеля состоит из трех под частей: консервативной, умеренной и агрессивной. 

Консервативная часть подразумевает вложение денег в инструменты, которые не дают большой доходности, но и не дают больших потерь, т.е. это инструменты, в которых вы получите небольшой, но гарантированный доход. Особое значение этой части следует придавать с возрастом - чем старше вы становитесь, тем больше консервативная часть должна быть у вас. По сумме, которую необходимо держать в этой части, существуют негласное правило: сколько сейчас вам лет, такой процент должен быть в консервативной части. 

Умеренная часть. Основной рост ваших активов будет осуществляться как раз за счет этой части, доля которого будет равна примерно 50% вашего портфеля. Эту часть можно назвать своего рода балансом доходность-риск, но больше в сторону риска, т.е. здесь есть вероятность потерять деньги, но доходность, которую вы получаете, может оправдать неизбежный риск. 

Агрессивная часть подразумевает вложение в инструменты, которые могут получить сверхприбыль. Однако, будьте готовы к тому, что часть денег, а возможно что и все деньги, вложенные в эту часть портфеля, могут исчезнуть. Риск данной части портфеля большой и эта часть предназначена для смелых и рисковых инвесторов. Поэтому, если вы не готовы рисковать деньгами, не используйте эту часть. Если же риск вас не страшит, не стоит вкладывать в эту часть больше 10-20% от вашего портфеля.

Это основные 4 части инвестиционного портфеля, которые позволяют создать грамотный и сбалансированный портфель инвестора.


Категория: Деньги | Добавил: Goldman (02.05.2009) | Автор: Мирошник
Просмотров: 1982 | Рейтинг: 0.0/0
Всего комментариев: 0
Добавлять комментарии могут только зарегистрированные пользователи.
[ Регистрация | Вход ]